桂木（小澤征悦）に想いを寄せる養護教諭の勅使河原（今村恵子）は、さくら（高野志穂）と桂木が二人きりで寮生活をしていることが気に入らない。折しも、さくらと桂木が二人で高山祭に行ったことが職員室で話題になり、次第に生徒の間でも二人の仲が噂（うわさ）になる。さくらはフィアンセがいることを皆に話す。ホッとする勅使河原は「桂木との噂を徹底的に消し去るためにも寮から出て行くべきだ」と、さくらに勧める…。

功（小林亜星）に諭され、さくら（高野志穂）は、意気消沈しながらも高山に戻って来る。一方、桂木（小澤征悦）はさくらを裏切った生徒たちを厳しく諭す。さくらが中曽根校長（江守徹）に辞意を伝えているところへ「２年Ｃ組の生徒が沢田（野口五郎）の授業をボイコットしている」との知らせが入る。さくらの復帰を訴えての行為だと知ったさくらは、生徒たちの気持ちに感動し、中曽根に辞意の撤回を願い出る…。

傷心のさくら（高野志穂）は東京の神山家にやって来る。はま（中村メイコ）は、さくらの突然の訪問を喜ぶが、功（小林亜星）はどこかさくらの様子がおかしいことに気付く。一方、高山のあけぼの中学では、さくらの失踪（そう）が全校で話題になっていた。心配した桂木（小澤征悦）は功に連絡を取る。功から、戻ってきた本当の理由を尋ねられたさくらは、学校での一件を打ち明ける。功は、心を鬼にして厳しい態度でさくらを諭す。

ＰＴＡ役員の前でさくら（高野志穂）は、演劇を取り入れた自由な雰囲気の授業を行う。生徒たちの反応も良く、さくら自身も大きな手応えを感じる。いつもは憎まれ口ばかりの桂木（小澤征悦）もさくらの授業をほめる。しかし、中曽根校長（江守徹）のもとには、ＰＴＡ役員から受験の妨げになるとの苦情が届く。生徒たちも、内申書の評価を恐れてさくらを支持しない。大きな絶望感に包まれたさくらは、逃げるように駅へと向かう…。